Năm 1934, lãnh đạo Trung Cộng gồm Bác Cổ, Lý Đức, Châu Ân Lai (tam nhân đoàn) cùng cộng sự phân tích những sai lầm chiến thuật dẫn tới tổn thất nặng trước các đợt công kích của Trung Quốc. Rốt cuộc, bộ chỉ huy quân sự Trung Cộng đánh liều mở cuộc đại triệt thoái Sơn Tây - Cam Túc.

Trong bối cảnh an toàn khu có nguy cơ không chịu nổi 4 đại chiến dịch do Trưởng ủy viên trưởng phát động, tại hội nghị Tuân Nghĩa, một cán bộ bậc trung là Mao Trạch Đông (Lão Mao) được cử vào bộ chính trị, còn cố vấn Lý Đức bị gạt ra rìa. Nhờ thế, triết lý quân sự Trung Cộng đổi hẳn theo hướng bản địa hóa thay vì rập khuôn Soviet mà thực tế đã chứng minh là thiệt nhiều hơn thắng.

Sau khi giành được vị thế cao nhất trong hàng ngũ lãnh đạo, Lão Mao bắt đầu tiến hành cuộc vạn lý trường chinh khốc liệt mà vinh quang. Mục phiêu chính là tìm lấy một địa điểm gầy dựng lại phong trào cách mạng và gây nền cho một chính quyền Trung Hoa mới.

Truyện phim kết thúc ở bối cảnh chiến khu Diên An năm 1936.